استراتيجية تطوير النادي التداول

تجارة المواد تنمية النظام ماذا يمكن أن نتوقع من نظام التداول؟ بواسطة D. R. بارتون، الابن أنا أستمتع حقا أقوال الصغيرة التي تستحوذ على جوهر القضايا. خلال واحدة من الدورات التداول لدينا، كنا نناقش أنظمة التداول ومنصات تنفيذ مختلف. أحد الحاضرين لخص جوهر حيث المسؤولية عن الأداء تكمن قائلا: "إنها راقصة، وليس الأرض". وهذا هو الحال مع أنظمة التداول. فهي أدوات مهمة، ولكنها ليست سوى جزء من المعادلة أن يذهب إلى جعل تاجرا ناجحا. دعونا نلقي نظرة على بعض من المشاكل الشائعة حول نظام التداول ونرى ما اذا كنا نستطيع تقديم بعض الوضوح باستخدام تنسيق القديمة "الموالية والمعارضة" جيد: اذا كنت استطيع ايجاد نظام تجاري يعمل، ثم أنا يمكن أن تكون تاجرا ناجحا. المؤيد: كل تاجر يحتاج إلى استراتيجية أو نظام لتشكيل إطار لتجارتهم. دون وسيلة للتكرار لتحديد وتنفيذ الصفقات، واحد لا يمكن أبدا أن يكون أداء ثابت. وهناك نظام جيد أو الاستراتيجية أيضا يعطي التاجر الثقة للتصرف بشكل حاسم. من الصعب أن نقلل من أهمية وجود الثقة الكاملة في التداول الخاصة بك، وخاصة بعد الذهاب من خلال سحب. بالإضافة إلى ذلك، يمكن لنظام جيد، وعندما أعدم مع الانضباط، تنتج عوائد جيدة، خصوصا عند استخدامها في ظروف السوق الصحيحة. يخدع: كانت هناك دراسات أجريت حيث تم إعطاء مجموعة من الناس أنظمة التداول ثبت لا تزال غير وجعلت المال معها. وذلك لأن نظام التداول الخاص بك أو الاستراتيجية هو جزء واحد فقط من الحزمة التي تجعل تاجرا ناجحا. في حين أن النظام التجاري يمكن أن تدعم الانضباط في عمليات التداول الخاصة بك (كما ذكر أعلاه)، فإنه لا يمكن أن تحل محل تطوير علم النفس التداول الخاص بك. وهناك أجزاء أخرى من بك "يعتمد الجهاز" التي يجب أن تطوير - خطط الأعمال والتجارة، ومهارات التنفيذ، والتكيف مع تغير الأسواق، الخ ملخص: نظام التداول الخاصة بك (أو الأنظمة) هو اساسا هاما من التداول الخاص بك. ولكنه ليس العنصر الوحيد المهم. قضاء بعض الوقت خطير على استراتيجية وتطوير النظام. وهي واحدة من المهام الرئيسية الخاصة بك. ولكنها ليست مهمة فقط! هناك الكثير من الناس هناك الذين يتملكهم هاجس تطوير النظام وأبدا يبدو أن تجد الوقت للتجارة (لوحات الإعلانات الإنترنت مليئة منهم!). بالإضافة إلى وضع الاستراتيجيات الخاصة بك، وقضاء وقتا كبيرا على المجالات الرئيسية الأخرى للتداول بما في ذلك علم النفس الخاص بك، ويعتمد الجهاز الخاص بك. يجب أفضل أنظمة العمل في وتتجه جانبيا الأسواق. المؤيد: ظروف السوق متعددة هي حقيقة من حقائق الحياة. وتشير الدراسات إلى أن الأسواق اتجاها فعليا اقل من 20 - 30 في المئة من الوقت. وذلك حتى عصرية الأسواق لديها كميات كبيرة من الوقت عندما كانت تسير جانبية. إن النظام الذي يمكن أن تعمل في كل من تتجه وجانبية الأسواق ثمين حقا. معظم الأنظمة التي تسعى للتصدي لكلا النوعين من ظروف السوق عادة ما تفعل ذلك من خلال تحديد أولا ما إذا كان أو لم يكن السوق في الاتجاه ومن ثم اختيار خوارزمية تداول واحدة أو لآخر. وتتناول الآخرين المشكلة عن طريق تداول أقل في نوع واحد من السوق أو من جهة أخرى. يخدع: المنتجات التي تحاول "أن يكون كل شيء لجميع الناس" عادة القيام بعمل المتوسط ​​للجميع. مجلة تقارير المستهلك لم مرة واحدة في دراسة المنظفات والرقائق النسيج، وكذلك المنتجات التي تجمع بين البلدين. ووجد الباحثون بعض المنظفات ممتازة، وبعض الرقائق النسيج ممتازة وبعض المجموعات التي كانت مقبولة في كل المهام ولكن برع في أي منهما. تصميم "حجم واحد يناسب الجميع" نظام للتداول هو اقتراح صعب، ومن المرجح أن ينتهي إعطاء النتائج، التي مثل الكثير من المنتجات مزيج الغسيل، وفشلت في التفوق في أي حالة السوق. ملخص: فهم ظروف السوق الحالية هو المهمة الرئيسية لأي استراتيجية التداول. كما التجار، ونحن بحاجة إلى معرفة ما هي أنواع من السوق تناسب كل أنظمتنا. في محاولة لتصميم نظام التداول الذي يتنقل جميع ظروف السوق غير مهمة شاقة الذي تحدى حتى أفضل مصممي النظام. A نهج أكثر فائدة، خصوصا بالنسبة لأولئك الذين بدأت للتو، هو تصميم الأنظمة المختلفة التي تعمل بشكل جيد حقا في نوع واحد من ظروف السوق ومن ثم تحديد طريقة للتبديل بين الأنظمة أو مقياس من وإلى أنظمة مختلفة. الأنظمة المصممة لإنتاج يربح نسبة مئوية عالية هي الأفضل. برو: أنظمة التي تنتج بنسب أعلى الفوز هي بالتأكيد أكثر سهولة في التداول من وجهة نظر نفسية. الشرائط فقدان أقصر، والشرائط الفوز أطول. الأنظمة التي تحصل على أقل، ولكن الفائزين أكبر يمكن أن يبدو مثل "الموت ألف التخفيضات" خلال فترات الشرائط خاسرة طويلة. ولأن الشرائط خاسرة طويلة هم أقل عرضة، ويمكن لنظم التداول نسبة عالية تستخدم عادة أكثر عدوانية موقف التحجيم. يخدع: جميع أنظمة تقريبا مع نسبة عالية الفوز لديها نسب منخفضة مكافأة لللخطر. وذلك حتى في أوقات يربح خطوط طويلة، فإنها قد تكون إضافة إلى منحنى الأسهم الخاصة بك ببطء. أنظمة مع نسب كبيرة المكافأة إلى المخاطر تميل للقبض على الاتجاهات كبيرة حقا. هذه هي التحركات التي توفر عوائد الضخمة حقا التي يمكن أن تغير عاما جيدا إلى العام لا يصدق. ملخص: أولا وقبل كل شيء، هناك حقا لا "الأفضل" في العالم للتداول. وقال مع ذلك، ذر على الأرجح واحدة "أفضل" للالحالة الفردية الخاصة بك. لا يوجد سوى اثنين المعلمات ذات مغزى لتحديد ما إذا كان يجب تصميم لنسبة عالية من الفائزين أو نسبة عالية مكافأة لللخطر. الأول هو السمات الخاصة بك وعلم النفس التجاري. والثاني هو المتوقع المشترك وتيرة التبادل التجاري لكل نظام. إذا قارنت نظامين على أساس الربح المتوقع في الشهر، الربع، أو السنة، يمكن أن يكون تماما فتحت عيني. ولكن النتائج النظرية العظيمة حقا لن يهم إذا كنت لا يمكن للتجارة هذا النوع من النظام جيدا. النتائج التي تم إنشاؤها من قبل النظام على المدى الطويل التي لديها عمليات السحب الكبيرة لن تعمل لأنك إذا كنت شخص صبور جدا الذي يحب الكثير من التعزيز الإيجابي. النظام لديه إلى يصلح لك إذا كنت تسير على التجارة بشكل جيد. الاستراتيجيات والنظم هي في صميم ما نقوم به، حيث أن التجار. ولكنها أكثر فائدة عندما نفهم أعمالها الداخلية وكيف تنسجم مع خطتنا التجارية بأكملها. عند دمج نظام يلائم لكم ويتطابق مع ظروف السوق في خطة التداول الخاصة بك، يمكن أن يكون الشيء الحقيقي للجمال. كل التوفيق في التداول الخاص بك! نبذة عن الكاتب: شغف لنهج منتظم للأسواق والحب مدى الحياة للتعليم والتعلم ودفعت DR بارتون الابن إلى أعلى المجال الاستثماري والتجاري. وهو ضيف ظهرت بانتظام على كل تقرير على التلفزيون التجارية، وWTOP أخبار إذاعة في واشنطن، DC، وكان ضيفا على راديو بلومبرغ. وقد ظهرت مقالاته في مجلة SmartMoney والمستشار المالي. الدكتور. هو مساهم منتظم لأفكار التداول النشرة ثارب و. ثارب في خاطرة: 190_Oct_13_2004 مخارج - هل إدارة أموالك توقف كبيرة جدا أو صغيرة جدا؟ تشاك يبو وتيرينس تان يبدو أن توقف إدارة الأموال إما قريبة جدا وتخضع لمناشير ثنائية متكررة أو بعيدا جدا وتعرض عاصمتنا إلى خسائر كبيرة. من نتائج تجاربنا، خلصنا إلى أن معظم النظم سوف تستفيد من إدراج نقاط وقف كبيرة نسبيا إدارة الأموال. في البداية اعتقدت أنه يبدو أن أقرب توقف وأصغر الخسائر، وانخفاض السحب المتوقع. ومع ذلك، فإن هذا الافتراض يبدو منطقيا لا تصمد في الاختبار. في جميع الحالات تقريبا نتيجة توقف أوسع في نسبة الفوز العالي وسحب أقل. ويبدو أن توقف أصغر لتكون جذابة من الناحية النفسية، ولكن قد تتدهور فعلا أداء النظام لأنها عرضة لكثرة ومثل؛ مناشير ثنائية ومثل؛ الناشئة عن حركات السعر عشوائية وتكاد لا تذكر. من ناحية أخرى، قد يكون توقف كبيرة أيضا جذابة من الناحية النفسية لأنها تنشط بشكل أقل تكرارا، ونظم مع نقاط وقف كبيرة تميل عموما لديها أعلى نسبة من الفوز الصفقات. ومع ذلك، فإن الجانب السلبي هو أن توقف كبيرة تجبر التاجر أن يعاني في بعض الأحيان خسائر كبيرة بدلا الذي، على الرغم من ندرتها، قد يكون من الصعب نفسيا لقبول كذلك. هل هناك حل وسط لهذه المشكلة؟ ونحن نعتقد هناك. ظاهرة مثيرة للاهتمام لاحظناه من بحثنا هو أنه من الممكن في كثير من الأحيان لتشديد إدارة الأموال تتوقف فترة قصيرة من بدء التجارة الأولي. فقد كان تفضيلنا للسماح للتجارة بعض الحرية للعمل بها في البداية وهذا هو أفضل إنجاز مع توقف إدارة الأموال الكبيرة نسبيا خلال الأيام القليلة الأولى من التجارة. ومع ذلك، وبعد عدد محدد من الأيام كثيرا ما يمكن تخفيض توقف إدارة المال لكمية أقل من ذلك بكثير. على سبيل المثال، إذا كان لدينا توقف 5000 $ على الدخول في التجارة في السوق SP 500 الآجلة، وهذا هو خسارة كبيرة بشكل غير مريح على أن تتخذ، قد يكون من الممكن لمغادرة المحطة 5000 $ في مكان فقط في الأيام القليلة الأولى، ثم تشديد حد ل2500 $ للفترة المتبقية من هذه التجارة. تم تخفيض فرص التعرض للتوقف في وقت متأخر في التجارة مع خسارة 5000 $، على الرغم من أنه من الممكن دائما أن حركة السعر السلبية كبيرة في الأيام القليلة الأولى قد زالت يمنعنا خارجا مع الحد الأقصى للخسارة. ان كميات توقف الدقيق ووقت التنفيذ يجب أن يتحدد عن طريق الكمبيوتر والتحليل الإحصائي للخصائص النظام. في بعض الأنظمة التالية الاتجاه، وجدنا أن نتمكن من الاستفادة بشكل كبير من خلال تنفيذ وقف أكبر في بداية التجارة، ومن ثم الحد من التوقف الأصلي بنسبة 50٪ أو أكثر من مرة واحدة هي التجارة جارية. هذه التقنية من تشديد توقف بعد أيام قليلة في تجارة له أساس سليم: نحن نعلم أن predictiveness لمؤشر دخول التجارة تنخفض مع تحرك التجارة للخروج الى المستقبل. في معظم الحالات مؤشرا الإدخال لديه فرصة أفضل للتنبؤ حركة السعر في الأيام القادمة 2 من 2 في الأسابيع المقبلة. بدءا من التجارة مع توقف إدارة الأموال واسع يسمح للمساحة كافية التجارة للعمل في الاتجاه الصحيح، لأنه يتوافق مع فترة ثقة عالية في إشارة دخول. مع تحرك التجارة للخروج الى المستقبل، والثقة من الانخفاضات مؤشر دخول، لذلك نحن تشديد حد لتعكس انخفاض الثقة في التجارة. وتوجد أيضا احتمالات أخرى للتعامل مع مشكلة توقف كبيرة. توقف مثل توقف التعادل أو حماية ربح توقف أن الإفراط في ركوب توقف إدارة المال يمكن بسهولة أن تنفذ في مراحل لاحقة من هذه التجارة. مرة واحدة يتم تنشيط هذه التوقفات، يتم تقليل إمكانية اتخاذ خسارة كبيرة توقف الأصلي بشكل كبير أو القضاء عليها. هذه وغيرها من التقنيات سيتم مناقشتها بشكل كامل في الفصول اللاحقة. استنتاج الفهم الصحيح وتنفيذ محطة إدارة الأموال هو أمر حيوي لبقاء المتداول. المحطة يحد بشكل فعال الحد الأقصى للخسارة التي قد تكون لحقت به في التجارة، الأمر الذي يسهم بدوره في تحقيق الهدف الهام المتمثل في المحافظة على رأس المال. التداول دون توقف إدارة المال هو السماح للحصول على فرصة عالية من خسارة فادحة في حسابك. تتلخص أهمية وقف إدارة الأموال بشكل مناسب من قبل جاك Schwager مع هذا البيان من كتابه، ويزاردز السوق الجديدة: ومثل، وإذا كنت لا تستطيع اتخاذ خسارة صغيرة، عاجلا أو آجلا سوف تأخذ الأم من كل الخسائر. ومثل؛ نبذة عن الكاتب: تشاك يبو هو المؤلف المشارك لتحليل الحاسوب من سوق العقود الآجلة. والسابق المحرر المشارك التقنية نشرة التجار. تشاك هو مدرب متميز في كيفية تطوير برنامج نظام التداول الرئيسية دراسة الرابحة. تشاك لديها 27 عاما من الخبرة في الأسواق وكما هو معروف على نطاق واسع لعلمه المتخصصة في التحليل الفني. وقال انه يضع أيضا أنظمة التداول ويدير الموقع المخصص على المواضيع التداول. ثارب في خاطرة: 188_Sept_29_2004 تداول نصيحة أداء النظام بواسطة D. R. بارتون، الابن وقال "عندما تخسر، دعوا لي المكسرات. عندما كان الفوز دعوا لي غريب الأطوار ومثل؛ - آل ماجواير، مدرب كرة السلة الجامعية واضاف "هذا النظام اشتريت ينتن! وكانت الصفقات الثلاثة الأولى قطعته مع كل الخاسرين. أضع ألف باكز على أن قطعة من القمامة! أنا لن التجارة هذا الشيء مرة أخرى. " لقد سمعت هذه الحكايات مرارا وتكرارا، ما إذا كان الشخص يتحدث عن نظام المعلبة يشترون وتوصيات إخبارية أو نظام طوروا أنفسهم (على الرغم من أن الناس عادة ما تكون أقل أهمية من الأشياء التي تطوير أنفسهم - أكثر على ذلك لاحقا). لتنميتنا نظام المؤتمر نداء الاسبوع الماضي، وأخذنا الأسئلة عبر الإنترنت مكتوب. لسوء الحظ، لم يكن لدينا الوقت لتغطية كل منهم. وكان مجموعة من الأسئلة على طول هذه الخطوط: كيف أختار بين النظم؟ كيف لي أن أعرف إذا ما تم كسر هذا النظام؟ من أجل الإجابة على هذا الخط من الأسئلة، أود أن القيام بسلسلة من المقالات حول أداء النظام. وهنا بعض الموضوعات سنقوم تغطية: · ما هي المعايير الرئيسية لاستخدامها عند الحكم على أداء النظام؟ · كيف يمكنني الاختيار بين نظامين المتنافسة؟ · متى سلسلة من الخسائر الحصول قتا طويلا لتسمية النظام في السؤال؟ · ما هي مستويات التخفيض مقبولة؟ · هل يجب أن ننظر للنظام مع نسبة الفوز عالية أو مضاعفات R عالية؟ · وأود أن شراء نظام أو تمضية الوقت لتطوير بلدي؟ وسوف يكون هذا الرصاص في عظيم لدينا ورشة عمل نظم المقبلة عطلة نهاية الأسبوع الثاني من نوفمبر تشرين الثاني. آمل أن تتمكن من الانضمام تشاك يبو ولي! للرد على هؤلاء الناس الذين يلقون أنظمة خارج بعد ثلاث خسارات: ما لم يفوز نظامك 95 في المئة من الوقت، وثلاث خسارات على التوالي ونادرا ما شيء يدعو للقلق. خاطرة ثارب و: 191_oct_20_2004 أداء النظام، والجزء الثاني بواسطة D. R. بارتون، الابن هذا الأسبوع سنقوم يستمر مع سلسلتنا حول أداء النظام التجاري من خلال النظر في مسألة اختيار النظام. كيف للمرء أن يختار بين اثنين من الأنظمة المنافسة؟ هناك نوعان من المجالات الهامة التي يجب مراعاتها عند اختيار بين أنظمة التداول. الأول هو مطابقة فلسفة التداول النظام على المعتقدات التداول الخاص بك. المنطقة الثانية هي إحصاءات أداء النظم. معظم الناس يقضون 98٪ من أوقاتهم الطحن الأرقام. وقضى اثنين في المئة أخرى من الوقت اللازم لتطوير نظام إعداد وجبات خفيفة. لا أحد ينفق أي وقت الحاجة إلى القلق حول ما إذا كانت سوف يكون في الواقع قادرا على التجارة نظام يختارون. لذلك دعونا قضاء كمية متوازنة من الوقت في النظر في علم النفس من التداول في النظام (هذا المقال أسابيع) وحفر من خلال أرقام الأداء التي من شأنها أن المقارنة بين نظم (مقال الاسبوع المقبل). "نعم، يمكنني أن التجارة." لقد سمعت ذلك مئات المرات، "فقط أرني شيئا ما يعمل، وسوف يتم بيعه." نحن جميعا أتمنى أن يكون بهذه السهولة. تداول يأخذ مجموعة من المهارات والمواهب. واحدة من أهم المهارات هو معرفة ما هو نوع من النظم والاستراتيجيات التي يمكنك التجارة بشكل جيد اليوم في ويوم المغادرة. لذا فإن أول شيء التاجر يجب أن تحدد عند اختيار بين الأنظمة، هو الذي واحد يناسب له أو نمط التداول أفضل لها. وهنا بعض الأسئلة التي يجب أن تساعدك على تحديد ما هو النظام أكثر توافقا مع المعتقدات التداول الخاص بك: أي إطار زمني يعني هذا استخدام نظام (طويل الأجل التداول الموقف؟ التداول اليومي؟ شيء في ما بين؟ هل هذا الإطار الزمني الذي أنا مرتاح جدا مع؟ هل هذه التجارة نظام في الغالب مع الاتجاه أو تأخذ في الغالب الصفقات مكافحة الاتجاه؟ كيف يفعل كثير من الأحيان تجارة النظام. غير أن الكثير أو القليل جدا عن مستوى نشاطك؟ وكم من رؤوس الأموال الاستثمارية الخاصة بك وسوف كل من أنظمة تتطلب؟ هل هذا المبلغ الذي يناسبك مع؟ كن حذرا جدا إذا كنت تميل إلى الوقوع في "يمكنني التداول عليه إذا كان يعمل" الفخ. لأنه إذا كان النظام الذي يبدو للعمل بشكل جيد على الورق يفقد الكثير في صف أو واحد أو اثنين من الخسائر التي هي كبيرة جدا لجميع الأذواق، فإنك سوف تكون اكثر من المرجح ان ارم بها نظام جيد. فهم المعتقدات السوق ومناطق الراحة الخاصة بك وسوف يكون جيدا على طريقك إلى مضاهاتها لاستراتيجية التداول مفيدة. الأسبوع القادم سوف نبحث في كيف ينبغي أن تستفيد الذي يقيس أداء معظم انتباهكم. خاطرة ثارب و: 192_oct_27_2004 أداء النظام، والجزء الثالث في سلسلتنا على أداء النظام، ونحن سوف ننظر في بعض المقاييس الكمية التي يمكنك استخدامها للمقارنة بين الأنظمة التي قد تفكر. في الجزء الثاني ونحن ننظر في مطابقة معتقداتك السوق مع تلك من النظام الخاص بك أو استراتيجية. لست بحاجة إلى التأكيد على أهمية هذا الجانب من اختيار النظام الخاص بك! دعونا نلقي نظرة على بعض التدابير الكمية الأساسية التي تحتاجها للنظر في عند المقارنة بين النظم. هناك ما يكفي من هذه التدابير الهامة لتغطية هذا الاسبوع والاسبوع القادم. · الرابحة نسبة عالية مقابل عوائد R-متعددة. لقد ناقشنا هذا المقياس قبل وفي معظم الحالات، وهذه هي البنود تناسبا عكسيا (وهذا يعني أن واحدة الزيادات والانخفاضات أخرى). ان الكأس المقدسة أن يكون نظام مع ارتفاع متوسط ​​R-مضاعفات التي تحتوي على نسبة الفوز عالية جدا. حين رأيت بعض الأنظمة التي تفعل كل، هم دائما تحقيق هذا المزيج غير العادي من خلال إيجاد ظروف السوق التي تحدث بشكل نادر جدا. هذه الأنواع من الأنظمة هي التي وضعت المنبثقة التي تأتي إلا مرات قليلة في الربع أو السنة. ولكن تأكد من أنك تعرف قدرتك إلى آخر عن طريق السحب والشرائط خاسرة. إذا كنت اختيار النظام الذي يولد كبيرة R-مضاعفات، ولكن لديه نسبة الفوز أقل من 50، لديك لديهم سلوك المريض. تذكر أن تطابق النظام الخاص بك مع الشخصية والمعتقدات الخاصة بك! · متوسط ​​الربح في التجارة. هذا هو واحد من بلدي تدابير الشخصية المفضلة. وهو يشمل الكثير من خصائص النظام الأخرى بما في ذلك المتوقع، ومتوسط ​​حجم الخسارة ومتوسط ​​حجم الفوز. عندما يقترن تردد التجارة ومتوسط ​​الربح في التجارة يمكن ان اقول لكم المزيد عن النظام الخاص بك من معظم التدابير الفردية الأخرى. في حين أن هذا هو واحد من المفضلة، كنت حقا بحاجة إلى الجمع بين ذلك مع فهم العنصر التالي للتأكد من أن كنت لا ينخدع من جانب واحد أو اثنين من نتائج غير عادية. · الفائزين الضخمة. كما يمكنك مراجعة النتائج التجارية، نتائج اختبار خاصة إلى الوراء، تراقب عن كثب من أجل عوائد ضخمة حقا أن يحدث مرة واحدة فقط أو مرتين في تشغيل البيانات. لقد رأيت بعض الاتجاه على المدى الطويل الأنظمة التي طرح نتائج عظيمة لأنها اشتعلت خطوة ضخمة في الأسهم أو السلع التالية. إذا كنت اشتعلت كوالكوم لحركة 200 نقطة في عام 1999، يمكن أن يكون لديك مجموعة من متوسط ​​غيرها من الصفقات وما زالت تفعل جيدا. ما هو الخطأ مع وجود تجارة كبيرة أو اثنين أن تعكس "السماح الفائزين لديك تشغيل" عقلية؟ الشيء الرئيسي هو التردد. إذا كانت هذه الفائزين الضخمة التي تحدث مرة واحدة كل سنتين أو ثلاث سنوات، سيكون صعبا للتجارة النظام الخاص بك في انتظار أن النتيجة الكبيرة القادمة. مشكلة محتملة أخرى هي أن المكاسب الضخمة أدلى عندما جاءت الأحداث لمرة واحدة جنبا إلى جنب، مثل النظام الذي كانت قصيرة لل2001/09/11 أو عندما حاول الإخوان هانت لاحتكار سوق الفضة. خلاصة القول هي أن معرفة متوسط ​​العائدات ليست كافية، لديك لمعرفة الصفقات الفردية التي استخدمت لتوليد تلك الأرقام. العدد القادم سوف نبحث في بعض التدابير الإجمالية التي هي مفيدة في المقارنة بين النظم. خاطرة ثارب و: 194_nov_17_2004 أداء النظام، والجزء الرابع لقد تم استعراض التدابير أداء النظام والأسبوع الماضي ونحن ننظر في بعض التدابير الفردية التي هي مفيدة للغاية. اليوم سنلقي نظرة على العديد من الطرق التي تجمع أو تجميع البيانات لتوفير قدر أوسع من أداء النظام. · نظام المتوقع مضروبا تردد. وكان فان من دعاة كبير من قياس قيمة نظام المتوقع وانه قد كتب عن ذلك على نطاق واسع. بسبب التحيز البشر لديهم لكونها الصحيح، وكثير (إن لم يكن معظم) الناس أنظمة القاضي على أساس النسبة المئوية من الوقت يفوز النظام دون إعطاء نسبة من متوسط ​​الفائز مقابل الخاسر النظر على قدم المساواة. هناك العديد من الأماكن الجيدة لتقرأ على المتوقع بما في ذلك كل ثلاثة من الكتب فان، ولكن من الناحية النظرية أنه يقيس متوسط ​​الربحية المتوقعة لنظام معين من حيث فاز دولار لكل دولار خاطر. لجعل قياس الأداء التي تنطبق حقا في جميع الأدوات والأطر الزمنية، يمكنك مضاعفة مرات المتوقع وتيرة التجارة أو الاستثمار. هذا وسوف تعطيك "دولار في الشهر، والسنة، وما إلى ذلك" شخصية التي يمكنك استخدامها للمقارنة بين أي نظام. مع هذا المزيج من المتوقع وتردد، يمكنك الإجابة على السؤال "هل هذا نظام التداول اليوم لSP الثياب الإلكترونية، التي المدى الطويل نظام تداول الأوراق المالية، أو أن استراتيجية العقارات التي تقلب خصائص بضع مرات في السنة تبدو أفضل؟" · زيادة بنسبة السنوية مقسومة أسوأ حالة السحب. ما المقياس الأول (مرات المتوقع تردد) لن اقول لكم هو مقدار الألم (أو سحب) سيكون لديك تعاني لتوليد تلك المكاسب المتوسط. وهناك نسبة أود أن استخدم هو متوسط ​​زيادة بالنسبة المئوية السنوية مقسومة على الحد الأقصى للسحب إلى أسفل. هذا يعطينا نسبة من كم نحن جعل سنويا مقسوما على مقدار سنكون أسفل في أي وقت خلال السنة. أو بعبارات بسيطة: كم ستكون لدي لخطر فقدان من أجل توليد بلدي متوسط ​​العائدات؟ أي نسبة من أن أقل من 2: 1 غير المشتبه به (هل تريد حقا للمخاطرة 50٪ رسم وصولا الى جعل ربح 50٪؟). · صناعة مقاييس الأداء القياسية. دعونا إغلاق من خلال النظر في رقمين المركبة أن العديد من مديري الأموال تستخدم لقياس أدائها: 1. شارب: (معدل نظام العائد - مخاطر و معدل ري العودة) / الانحراف المعياري ليعود النظام. شارب خطر التدابير نسبة لمكافأة بإعطاء عوائد النظام كنسبة من الانحراف المعياري. إذا كان لدى النظام عوائد ثابتة جدا، وسوف يكون لها نسبة شارب عالية. وهناك نظام مع العائدات التي تختلف اختلافا كبيرا، فترة لفترة لديهم أقل نسبة شارب. 2. سورتينو نسبة: مشكلة واحدة مع نسبة شارب هو أنه يعاقب على نظام لمدة شهر كبيرة تصل أو "تقلب جيدا". ونسبة سورتينو محاولات للتغلب على هذه المشكلة عن طريق تقسيم نفس الخطر تعديل معدل العائد المستخدمة في نسبة شارب التي كتبها فقط الانحراف السلبي أو "تقلب سيئة" (الجانب السلبي شبه الفرق). بيت القصيد لقياس أداء النظام هو أن لديك لفهم ما هي المعايير الهامة لموقفك. ولا مجرد قاعدة قراركم على مقياس واحد للأداء. مع كل الأدوات التي في حوزتنا لقياس الأداء، فإنه من الحكمة لوضعها موضع الاستخدام على النحو الذي تختاره وتصميم واستخدام نظام. ثارب وانت ز HTS: 195_nov_24_2004 لا تأخذ دخول أي را 'فقط تداول نصيحة بواسطة D. R. بارتون، الابن "وهناك ميزة واحدة تساوي ألف سحره." المثل --Turkish حيث أن التجار والمستثمرين، ونحن نبحث دائما عن ميزة في الأسواق. اليوم ونحن في طريقنا لمناقشة إيجاد الحواف في مقالات لدينا. ولكن قبل أن نتحدث عن حواف الدخول، اسمحوا لي أن يكون واضحا أن وأعتقد أن الإدخالات أقل أهمية بكثير من إدارة الأموال، يتوقف ومخارج عندما يتعلق الأمر تصميم النظام. وقال مع ذلك، لا تزال هناك بعض الطرق المفيدة لنهج تصميم وتنفيذ الإدخالات التي يمكن أن تعطي لك بعض المزايا الإضافية في الطريقة التي بدء عمليات التداول الخاصة بك. دعونا ننظر في عدد قليل من الأسئلة والمفاهيم التي يمكن استخدامها لجعل المدونة أكثر فعالية. · هل تقنية دخولك بما يتفق مع مفهوم السوق استراتيجية الخاص بك؟ عندما أتحدث عن النظام الخاص بك "مفهوم السوق،" أنا أتحدث عن المعتقدات التي تقوم عليها الاستراتيجية الخاصة بك. على سبيل المثال، إذا كان لديك نظام يحدد قناة ثم تشتري قيعان وتبيع قمم، تحتاج نوعا من دخول مكافحة الاتجاه من شأنها أن تسمح لك لبيع بالقرب من قمم قناة وشراء بالقرب من قاع القناة. عد بعض النظم الاتجاه التالي على الحصول على دخول جيدة على الجانب الطويل من خلال شراء الانسحاب. لأن هذه هي الأنظمة على المدى الطويل تبحث لالتقاط الاتجاهات على المدى الطويل، وهذا يمكن أن يكون استراتيجية ممتازة. من ناحية أخرى، إذا كان لديك استراتيجية هي نظام الاختراق / انهيار، ثم تتحقق على أفضل وجه لك بسرعة بعد تحرك السعر بعد تأكيد. في انتظار الانسحاب سيؤدي على الأرجح إلى أي من نتيجتين غير المرغوب فيها: فإن السعر سحب أبدا إلى الوراء وكنت أفتقد دخول في صفقة جيدة، أو سعر تنسحب وتبقي فقط التحرك ضد الاختراق لخسارة (أمرا روتينيا في تداول الاختراق). · هل لديك للحصول على الآن؟ هذا هو السؤال الكبير بالنسبة للأشخاص الذين يتبعون توصيات إخبارية طويلة الأجل وأولئك الذين يأخذون الصفقات استنادا إلى البيانات الأساسية. بالنسبة لأولئك التداول على إطار زمني أقصر أو بعد نظام تقني، في معظم الحالات، يجب أن تأخذ إدخالات عند حدوثها. ولكن مرة أخرى لتلك التوصيات النشرة طويلة الأجل التالية: القفز عمياء في في اللحظة بالضبط ما نسمع أو نقرأ عن توصية ربما لا يكون أفضل أسلوب الإدخال. إذا كان الإخبارية شعبية مع قاعدة المشتركين كبيرة يجعل توصية، والكثير من الناس هي على وشك أن يقفز في وما لم الأسهم السائل جدا، وسوف يكون قليلا كمن يصرخ "حريق" في مسرح مزدحم - الجميع يريد من خلال الحصول على نفس الباب في نفس الوقت. بدلا من القتال نشرة "نداء الماشية"، قد حاول الانتظار بالنسبة للسعر إلى التراجع قليلا بعد الأولي التي سبقت. A تصحيح 50 في المئة من هذه الخطوة التي تسببها هذه التوصية هو الإبهام سيادة جيدة لاستخدام. · هل تتقن فن "المطاردة"؟ واحد من عشرة مهام فان الشهيرة للتجارة والمطاردة التجارية الخاصة بك. تماما مثل القط يطارد فريسته تبحث عن أفضل لحظة ممكنة للانقضاض، لذلك يمكن للتاجر أن ساق إدخال للحصول على أفضل سعر للدخول. للتاجر أو مستثمر بإدخال التجارية على المدى الطويل يعتمد على التحليل الأساسي، ويمكن أن تشمل المطاردة إضافة بعض التحليل الفني للمساعدة في توقيت الدخول. في جميع الحالات تقريبا للتداول على المدى الطويل، والانتظار لسعر لإدخال الاتجاه الصعودي هو فكرة جيدة. تجار المدى القصير قد تستخدم الشاشة المستوى الثاني لمساعدتهم على ساق والتجارة. الأداة المستوى الثاني يساعد على إعطاء التجار فكرة تقريبية عن المدى القصير جدا التوازن بين العرض / الطلب على سهم معين. عندما تستخدم مع فهم نقاط القوة والضعف، ويمكن للشاشة المستوى الثاني أن تكون أداة مفيدة جدا المطاردة للمساعدة في إعطاء التجار ميزة في الحصول على أفضل سعر الدخول لتجارتها. تصميم المداخل الخاصة بك لإعطائك قوية باعتبارها حافة ممكن هو المهمة التي تستغرق وقتا إضافيا، ولكن يمكن أن يؤتي ثماره كبيرة. قد يكون من المفيد أن ننظر إلى الوراء على مداخل التجارية الخاصة بك ومعرفة ما إذا كانت هناك أدوات أو التقنيات التي يمكن أن تجعل هذه الإدخالات أكثر فعالية أخرى. ثارب في ثو ughts: 212_mar_23_2005 نبذة عن الكاتب: شغف لنهج منتظم للأسواق والحب مدى الحياة للتعليم والتعلم ودفعت DR بارتون الابن إلى أعلى المجال الاستثماري والتجاري. وهو ضيف ظهرت بانتظام على كل تقرير على التلفزيون التجارية، وWTOP أخبار إذاعة في واشنطن، DC، وكان ضيفا على راديو بلومبرغ. وقد ظهرت مقالاته في مجلة SmartMoney والمستشار المالي. الدكتور. هو مساهم منتظم لأفكار التداول النشرة ثارب و.